MexiqueRelations Mexique / Etats-UnisLe Mexique et les Etats-Unis ont annoncé un renforcement de leur coopération bilatérale pour le développement économique et la hausse des investissements au sud du Mexique et en Amérique Centrale.Les exportations de tomates du Mexique vers les Etats-Unis se sont élevées à 1,6 Mds USD en 2018, soit une hausse de +16,3% (g.a.).Economie La Banque centrale du Mexique (Banxico) a augmenté son taux directeur de 25 points de base ce jeudi, pour atteindre 8,25%. Il s’agit du niveau le plus élevé enregistré depuis 2008.La Commission nationale des salaires minimums (Conasami) a approuvé, à l’unanimité, la hausse de 16,21% du salaire minimum prévue pour 2019, pour atteindre 102,68 MXN/jour (3 080,4 MXN/mois).Le Ministère des Finances a annoncé que son offre de rachat d’obligations émises pour la construction du Nouvel Aéroport International de Mexico à Texcoco a été un succès, ce qui conditionnait un futur arrêt des travaux : près de 70% des obligataires

Mexique

Relations Mexique / Etats-Unis

  • Le Mexique et les Etats-Unis ont annoncé un renforcement de leur coopération bilatérale pour le développement économique et la hausse des investissements au sud du Mexique et en Amérique Centrale.
  • Les exportations de tomates du Mexique vers les Etats-Unis se sont élevées à 1,6 Mds USD en 2018, soit une hausse de +16,3% (g.a.).

Economie

  • La Banque centrale du Mexique (Banxico) a augmenté son taux directeur de 25 points de base ce jeudi, pour atteindre 8,25%. Il s’agit du niveau le plus élevé enregistré depuis 2008.
  • La Commission nationale des salaires minimums (Conasami) a approuvé, à l’unanimité, la hausse de 16,21% du salaire minimum prévue pour 2019, pour atteindre 102,68 MXN/jour (3 080,4 MXN/mois).
  • Le Ministère des Finances a annoncé que son offre de rachat d’obligations émises pour la construction du Nouvel Aéroport International de Mexico à Texcoco a été un succès, ce qui conditionnait un futur arrêt des travaux : près de 70% des obligataires y auraient participé. 1,8 Md USD d’obligations devraient donc être liquidées dans la journée du 21 décembre.
  • Selon le Conseil national pour l'évaluation de la politique de développement social (Coneval), quatre jeunes sur 10 vivent dans la pauvreté.
  • Le prix du pétrole mexicain continue de baisser : il a atteint 47,93 dollar/baril le 18 décembre, soit 7,07 dollars de moins que le prix fixé dans le projet de budget 2019. Le pétrole mexicain a perdu 38% de sa valeur depuis sa cotisation maximale à 77,73 USD/baril, atteint le 3 octobre dernier et 15%.
  • PEMEX a découvert 20 nouveaux gisements de pétrole, dont 16 en eau peu profonde et 4 terrestres.
  • Le secteur de l’assurance mexicaine a crû de 3,3% (g.a.), selon l’Association mexicaine des organismes d’assurance (AMIS).
  • Le Ministre des Finances, Carlos Urzua, a annoncé la nomination d’Eugenio Najera au poste de directeur général de la banque de développement Nafin.
  • Selon la presse (El Universal), le président Lopez Obrador devrait visiter la semaine prochaine les travaux en cours sur le Métro de Mexico avec Claudia Sheinbaum.

Projet de budget 2019

  • Le nouveau Gouvernement a présenté le 15 décembre son projet de budget 2019. Le budget est fondé sur le maintien de la discipline budgétaire et respecte les principaux engagements pris en recettes, comme en dépenses.
  • La Chambre des députés a approuvé, le 18 décembre dernier, la loi sur les revenus de la fédération (LIF) pour 2019, à 295 voix contre 197. Les recettes budgétaires pour 2019  ont cependant été revues à la hausse par la Chambre : de 231,2 Mds EUR de recettes estimées par le gouvernement (soit une augmentation de +6,3% par rapport au budget 2018), à 253 Mds EUR approuvées par la Chambre des députés. Cette hausse sera atteinte grâce à une amélioration du recouvrement des recettes fiscales.
  • Le projet de budget 2019 prévoit une augmentation des dépenses sociales (+6 % par rapport à 2018), avec un effort de réallocation de ces dernières (baisse de plus de 17 % des budgets des entités autonomes et dépendances) et une baisse des dépenses financées par le Ramo 23 (considéré comme la caisse noire de l’Etat). Un accent est mis sur les dépenses d’infrastructure, notamment dans le secteur de l’énergie (PEMEX et la CFE représentent à elles deux près de la moitié des investissements budgétés), au détriment des infrastructures de transport. 
  • AMLO est revenu sur la réduction du budget des universités, précisant qu’une erreur avait été commise lors de sa présentation.
  • Le projet de budget 2019 a globalement été bien accueilli par les marchés et les analystes, qui le jugent crédible et raisonnable.

Entreprises et grands contrats

  • Nestlé a annoncé un investissement de 154 M USD dans une usine de traitement du café à Veracruz.
  • Le constructeur automobile chinois BAIC prévoit de lancer en 2020 au Mexique la construction de sa 1ère usine d’assemblage de véhicules électriques et à moteur à combustion, générant ainsi 2 000 emplois.
  • Le président Lopez Obrador va signer un accord de coopération avec l’entreprise publique canadienne Hydro-Québec pour réhabiliter 60 centrales hydroélectriques du pays.

Indicateur

Variation hebdomadaire

Variation sur un an glissant

Niveau du 20/12/2018

Bourse (IPC)

+1,60%

-14,21%

41 552,31

Taux de change USD/Peso

-1,13%

+3,9%

19,98

Taux de change Euro/Peso

-1,21%

+0,3%

22,83

Prix du baril de pétrole mexicain (USD)

-6,44%

-10,61%

48,65

 Amérique centrale

  • D’après les dernières estimations de la CEPAL, la croissance de l’Amérique centrale atteindrait 3,2% en 2018 et 3,3% en 2019.
  • Après 21 mois de négociations, les compagnies aériennes Copa (Panama), United (Etats-Unis) et Avianca (Colombie), toutes les 3 membres du réseau Star Alliance, signent un accord pour la création d’un partenariat commercial.

Belize

  • La Banque de développement des Caraïbes (BDC) accorde un prêt de 36,6 M USD et un don de 31,5 M USD au gouvernement du Belize pour l’amélioration et la rénovation de la route côtière Coastal Highway.
  • Le Fonds international de développement agricole (FIDA) apporte 8 M USD au Gouvernement du Belize pour un programme visant à aider les petits exploitants agricoles à lutter contre les impacts négatifs liés au changement climatique.

Costa Rica

  • De janvier à octobre, l’activité commerciale de la zone libre de Colon s’est élevée à 19,6 Mds USD, soit 10% de plus qu’à la même période l’an dernier.
  • Le FMI salue l’adoption de la réforme budgétaire qui constitue une étape cruciale pour restaurer la confiance.
  • Selon Fitch, les besoins de financement du gouvernement exerceront une pression à la hausse sur les taux d’intérêt locaux, à court terme.
  • Les perspectives d’embauche, pour le 1er trimestre 2019, s’améliorent, selon une étude de Manpower.

Guatemala

  • Selon le Centre de Recherche Economique Nationale (CIEN), l’économie enregistrera une croissance de 3,2% en 2019.
  • La Banque centrale du pays, estime, elle, une croissance du PIB comprise entre 3% et 3,8%.
  • En 2018, le pays a reçu 1,2 Md USD en IDE, soit seulement +0,5% de plus qu’en 2017.
  • Le Centre international pour le règlement des différends relatifs aux investissements (CIRDI) accepte la demande d’arbitrage émise par l’entreprise Exploraciones Mineras de Guatemala S.A (Exmingua – filiale de la société américaine Kappes, Cassiday & Associates Inc.) suite à l’arrêt forcé des opérations du complexe minier Mina el Tambor.
  • Après plusieurs consultations, l’OCDE accepte la demande d’adhésion au Centre de Développement présentée par le Guatemala au cours du 1er semestre 2018.
  • D’après le Ministère de l’Education guatémaltèque, l'Etat dépense en moyenne 6 104 USD pour chaque élève scolarisé du primaire au collège, soit un montant bien inférieur à la moyenne des pays latino-américains (26 633 USD). 
  • D’après un sondage mené par le think-tank Asociación de Investigación y Estudios Sociales (ASIES) auprès de 324 acteurs du secteur touristique (55% hôteliers ; 45% opérateurs), l’insécurité et le manque d’infrastructure sont les facteurs qui impactent le plus leur compétitivité.
  • Le Congrès guatémaltèque repousse à l’année prochaine les négociations autour de deux prêts multilatéraux : l’un de la Banque internationale pour la reconstruction et le développement (BIRD) de 100 M USD pour le programme de santé et d’éducation "Crecer Sano" ; l’autre de la Banque interaméricaine de développement (BID) de 60 M USD visant à renforcer et moderniser le ‘’Ministerio Público’’.

Honduras

  • La Banque interaméricaine de développement (BID) accorde une ligne de crédit de 53,8 M USD au gouvernement hondurien pour la construction et l’équipement (150 lits d’hôpitaux, un système d’information automatisé) de l’Hôpital del Traume dans la capitale Tegucigalpa.
  • La Banque interaméricaine de développement (BID) apportera 350 M USD à l’Etat hondurien pour la mise en place d’un plan d’action en économie numérique dans le pays ("Agenda digital").
  • Le gouvernement hondurien annonce une hausse historique de +38,5% du salaire minimum dans le secteur des "maquilas".
  • Le Honduras est le 1er fournisseur de t-shirts/chemises en coton des États-Unis et le 5ème exportateur au niveau mondial.

Nicaragua

  • Le Congrès américain a voté, le 11 décembre, la loi connue sous le nom de Nica Act et augmente ainsi la pression sur le régime du président Ortega.

Panama

  • Au cours de l’année budgétaire 2018, le Canal de Panama a enregistré des revenus totaux de 3,171 Mds USD.
  • La Chambre du Commerce International (CCI) rend une sentence arbitrale en  faveur de l’Autorité du Canal de Panama (ACP).
  • Les prévisions d’embauche par les entreprises pour le 1er trimestre 2019 maintiennent un rythme positif mais sont au plus bas depuis 2015, selon Manpower.

Salvador

  • Entre janvier et novembre, le pays a reçu 5 Mds USD de remesas, soit une hausse de +8,8% (en g.a.).
  • BID Invest (groupe Banque interaméricaine de développement – BID), la banque de développement néerlandaise FMO ainsi que Proparco (groupe Agence Française de Développement – AFD) apporteront la part de ‘’dette sénior’’, soit 28 M USD chacun, pour le projet de parc photovoltaïque Capella exploité par l’entreprise française Neoen dans le département d'Usulután (sud du pays).
  • Ce dernier, dont l’investissement total atteindra 133 M USD, représentera la plus grande installation de production et de stockage d'énergie renouvelable en Amérique centrale.
  • D’après le Ministère du Tourisme (MITUR), le secteur privé salvadorien a investi en 2018 près de 36 M USD dans des projets touristiques (hôtels, restaurants, services touristiques).

Caraïbes

  • Les Caraïbes ont enregistré une croissance de 1,9% en 2018, selon les derniers chiffres publiés par la CEPAL. Pour l’année 2019, l’organisation projette une croissance à 2,1%.

Haïti

  • Déposé au Parlement le 11 décembre dernier, le projet de Loi de Finances pour 2019 s’élève à 2,2 Mds USD, dont 1,42 Md sont dédiées aux dépenses de fonctionnement et 815 M aux investissements.
  • L’inflation s’est montée à +14,3% (g.a.) en octobre 2018, suite à la hausse du prix de la plupart des produits de consommations. 

République dominicaine

  • Plus de 350 M USD d’investissement dans le développement du tourisme ont été annoncés par les dirigeants de grandes chaînes hôtelières.